North Media - update inden 1. kvartal.
-
-
De har vist ikke en fast tid - hvilket til tider kunne være rart at de mindre selskaber var lidt mere konsekvente, så mindre investorer havde en idé om hvilken dag der reelt er regnskabsdag. 5/5 kl. 18 er jo handelsdag 6/5.
Godkendt regnskab i øvrigt. De skovler som sædvanligt bare penge ind. De har lige udbetalt udbytte og måneden efter er deres kapitalberedskab blot stigende. Det er skræmmende så lavt det selskab er værdiansat.
I øvrigt ret pinligt hvor lidt under radaren North Media går i medierne... Hold op rønnebærerne må være sure.
-
Regnskabet er godkendt. Det er positivt at omkostningerne i FK er faldet markant. Mon ikke omsætningen resten af året bliver bedre i FK. Boligportal stiger selvom der arbejdes på at omlægge hele platformen. Det er også meget positivt. Ofir har fantastisk vækst og profitable. Aktierne har givet 26 mio. kr. plus i april måned, hvilket også er fint. De kommer at tjene minimum 12+ kr. pr aktie i år
-
NM's Aktieportefølje per 30.april 606 mio kr. Lægger man forventet overskud 2021 til så nærmer vi os jo 1 milliard i kapitalberedskab. Det er SUPER!
Overskudsgraden i First Mile (FK Distribution) ligger lige under 30 %. SUPER! Imponerende!
Og de melder ud, at man undersøger muligheden for at pakke til 2 mio. husstande for Deutsche Post. AWESOME!
NM er bare - og jeg gentager mig selv - et ægte Kinderæg: value, vækst og flot udbytte!
Godkendt!
TMSF
-
test af ATH .... vi skal og må videre op på kursen
Vi tester i denne uge og næste uge kommer der et spring vent og se
Mvh
-
Nu hvor du lyder så skråsikker, så skulle man jo næsten tro, at det er dig der sidder og handler for IEGG - for jeg skal love for, at de eksekverer ordrer der skal holde kursen nede
Spøg til side - jeg kan heller ikke finde anledning til andet end opad.- Samarbejde med Deutsche Post.
- Markedsleder på lejeboligmarkedet.
- Samarbejde med GOOGLE på jobmarkedet og sorte tal hos Ofir.
- Enormt kapitalberedskab (ca. halvdelen af værdien af selskabet).
Normalt ville disse tiltag og samarbejds-partnere betyde en særlig øget overvågning fra investorer, men underligt nok ikke i dette tilfælde (men det skal nok gå op for investorerne på et tidspunkt...).
Så derfor kan vi herinde jo bare læne os tilbage, og blot løbende tilpasse vores position ud fra risiko - som stadig må siges at være særdeles lav ved en P/E på 7.Jeg har kun få af disse selskaber i porteføljen der har samme type nøgletal og risikovurdering - jeg ville ønske, at jeg kunne finde flere.
-
NM. Jeg har fulgt trådene om aktien, og tjente rigtig godt på en kortvarig eksponering. I er meget vidende om selskabet, det skal i have. jeg vil dog mene at den del af selskabet der består af aktier er et risiko moment i ikke tager ret alvorligt. Der kan ryge en masse kapital meget hurtigt, men jeg læser hos jer allei at i regner dem for sikre penge.
VH
MM -
@MM: prøv at se vedlagte fil, der viser hvordan det er gået med north medias aktier - selvfølgelig er der risiko - men det er vel derfor vi køber aktier. Der er jo også risiko på selve forretningen - hvis ikke mere - aktierne giver dig en spredning på 12-15 selskaber.
-
Hvis jeg havde regnet kapitalberedskabet som et sikkert kort, så havde jeg indregnet det ved min udregning af P/E. Det gør jeg ikke. Gør man det alligevel i en anden type risikovurdering, så er P/E omkring 4,5. Den er svær at stikke.
Men jeg vil rigtig gerne debattere kapitalberedskabet på et sagligt grundlag, for jeg synes umiddelbart værdien af porteføljen er for høj - der burde være et loft - 500 mio. kr. eksempelvis ved en værdi af selskabet på 2 mia. Jeg ved ikke om de har sådan en kalkulation - det virker ikke sådan.
Resten burde udbetales til aktionærerne og/eller opkøbe selskaber.At f.eks 5% af selskabets værdi er bundet op i Amazon aktier kan jeg godt være lidt træt af.
-
Til info:
JP/Politiken, Jysk Fynske og Berlingske Media fusionerer distributionsselskaber
Storfusion på distributionsmarkedet lægger Dansk Avis Omdeling (DAO) og Bladkompagniet sammen til ét selskab med JP/Politikens Hus som majoritetsejer. Sammenlægingen afventer konkurrencemyndighedernes godkendelse.
(mediawatch.dk)
-
Det har ikke den store indflydelse på North Media. Mig bekendt kører Bladkompagniet med underskud og DAO tjener penge - men ikke sådan så man falder helt ned af stolen.
Det er to selskaber som på papiret bliver drevet ganske ringe - modsat FK Distribution. -
Mon ikke der vil blive spurgt ind til den nyhed på morgendagens onlinepræsentation - og mon ikke NM også vil øre deres til at fortælle forskellen i de to virksomheder?
Del af udtalelse fra mediaWatch:
"Ambitionen er helt klart at udvikle et endnu stærkere og et endnu mere konkurrencedygtigt alternativ til de andre aktører på distributionsmarkedet. Samtidig er det en central målsætning at sikre konkurrencedygtig udbringning af aviser også i fremtiden af højeste kvalitet. Vi er overbeviste om, at sammenlægningen vil give os mulighed for at gribe potentialet på det hastigt voksende distributionsmarked og gøre os endnu bedre i stand til at tage konkurrencen op med de store, internationale aktører".
"Bladkompagniet har et af landets mest effektive brevsorteringsanlæg, hvilket gør os til et oplagt alternativ for virksomheder, der har behov for at udsende store brevmængder. Med det fintmaskede dagbladsnet og ikke mindst i kraft af vores eget udviklede elektroniske budleveringssystem, kan vi tilbyde en distribution i en klasse for sig".
_
Det nye, sammenlagte selskab får en samlet omsætning på godt 1,5 mia. kr. Også en sjat penge.
TMSF
-
Jeg forstår ikke at NM placerer en så stor del af sine midler i tech selskaber som er ekstremt højt vurderede. Forstår ikke hvorfor de ikke hellere udbetaler en del af pengene til aktionærerne
-
Mit gæt hvorfor, er, at NM i 3-5 år inden PostNord trak sig fra omdeling af reklametryksager faktisk var en storlidende koncern. Så den frihed NM nu har vægter de måske endnu højere end de giver udtryk for. Blot et gæt.
Aktierne er billigere - og bedre - end cash i banken.
TMSF
-
Kig på trenden og dem der angriber så har du svaret
... den bliver testet og derefter bliver der købt ind godt og grundigt bagefter og det bliver ikke småbeløb denne gang for alle er klar Har været på den anden side men handler udelukkende for egne midler niels
-
Min lange position følger blot trenden - det er vildt så præcist den holder.
Og til alle:
og ABG's svar:
Ret præcist øvre target i forhold til en anden rapport for ikke så længe siden præsenteret i OP.
-
Gennemgang af Q1 2021.
Læg mærke til at Henrik Løvig nævner Nationalbanken som kunde...
Utroligt ingen i markedet reagerer på det.
-
Nationalbanken er ALTID en blåstempling.
Nåede ikke at deltage, men synes efter at have hørt linket, at det var en fin gennemgang omend, der min umiddelbare mavefornemmelse er, at der fremadrettet skal 'kæmpes' mere for at overraske aktiemarkedet. Hvad mener I?
Men flotte tal!
Jeg ville sælge Ofir fra, hvis jeg var NM - stillingsmarkedet bliver vel aldrig større og mere hidsigt, så med en share på 10 % på det marked, så bliver det alt andet lige aldrig en stor cash cow - jeg vill vælge for Digtiatal Services at lægge alle kræfterne i i BoligPortal og BeKey ...
Endelig er Last Mile (FK Distribution) fortsat en kæmpe, derfor underligt, at der ikke var flere spørgsmål til denne del. hvad er mulighederne i udlandet og har de nogle terminer for disse? Måske NM har bedt HCAndersen Capital at fokusere på Digital Services, fordi dette ben er he væksten skal komme fra de næste par år.
TMSF
-
Ofir har nu 7 mio i omæstning i q1. Hvis vi siger deres omsætning bliver 30 mio for 2021, så svarer det til 10% af Jobindex omsætning. Overskudsgraden hos jobindex er 35%. Idet Ofir nu vokser 66% beviser, at de tager markedsandele i full speed. Når nu der er lavet en succesfuld turnaround, så er der ingen grund til at sælge. De skal bare køre som de gør nu, så kommer den forretning at biddrage fornuftigt til indtjeningen om 2-3 år
Hello! It looks like you're interested in this conversation, but you don't have an account yet.
Getting fed up of having to scroll through the same posts each visit? When you register for an account, you'll always come back to exactly where you were before, and choose to be notified of new replies (either via email, or push notification). You'll also be able to save bookmarks and upvote posts to show your appreciation to other community members.
With your input, this post could be even better 💗
Tilmeld Log ind