Bavarian Nordic — Marts 2023
-
jeg synes egentligt den nuværende kurs er meget reel... der er købt vacciner for ca. 9 mia (GSK plus seneste)... derudover er en kasse beholdning og nogle lotto kuponer som jo kan gå begge veje, men ikke desto mindre worst case ikke har nogen værdi, og selv ved et positiv read out på Covid har jeg svært ved at se om den har en værdi... RSV hmm @biobio har flere gange anfægtet at retrospektivt så havde man nok designet den anerledes og hvis det så mere end lovende ud havde man nok for længst land
-
et en partneraftale.... så er der MPOX & EBOLA tilbage og tænker det selvfølgeligt er noget der fra tid til anden kan give noget men ikke et stabilt cashflow... så hånden på hjertet hvor er det guldæg i deres pipeline der skulle drive kursen nordpå jeg ser det ikke umiddelbart
-
Som påpeget så mange gange før, så ville det være yderst konstruktivt for en kvalificeret debat, at man dokumenterer sine løse påstande med facts. Af en eller anden årsag ahr en række store investorer for ikke så lang tiden konkluderet, at et "indskud" på ca. 1,7 mia. kr. i Bavarian Nordic til kurs 233 kr. var en fornuftig disposition.
-
Desuden er alle debattører jo aldeles velkomne til at tjekke BN's årsregnskab og især forventninger til indeværende år. Så kan man selv vurdere, hvilke indtægter fra forskellige produkter, der skaber omsætning i BN. Mit udgangspunkt er selvfølgelig, at aktien lie nu er groft undervurderet bl.a. på grund af voldsom shortning.
-
Men kigger vi på omsætningstallene for 2023, så forventer BN en indtjening på 1.7 mia. kr. på MPOX/Jynneos. 879 mio. kr. på Rabipur, 299 mio. kr. på Encepur, 243 mio. kr. fra andre kilder, forebenteligt 238 mio. kr. fra Vivotif, når BN har overtaget salget og 28 mio. kr. fra Vaxchora. Med andre ord vil BN kunne genere en omsætning på ca. 3,4 mia. kr. årligt uden Covid19 og RSV. MPOX giver ikke nødevendigvis lige så omsætning i de efterfølgende år.
-
Men så kommer vaccinen mod Chikungunya, der adresserer et udækket marked på anslået 3,5 mia. kr. Stadig en fugl på taget, men absolut en stor mulighed for BN's indtjening. Læg dertil en mulig gevinst på Covid og RSV, så tror jeg, at vi er henne ved en række analytikeres særdeles positive kursmål. Og der er jeg også.
-
Ifølge marketscreener.com forventes et gennemsnit af 7 analytikere på Bavarian
-
Ifølge marketscreener.com forventer et gennemsnit af 7 analytikere på Bavarian 2023 PE 9,21 2024 PE 11,3 2025 PE 11,7
-
Jeg sad I weekenden og sammenlignede en række aktier. En forventet P/E for Bava er i år 10. (nogle skriver 6 andre 11)
Hvis jeg ser (bruger MarkerScreener) på forventet overskud de næste par år, så skulle f.eks Genmab ligge i kurs 840 og Ambu i kurs 3.6 – hvis de skulle sammenlignes.
Det siger i alt fald mig, at nuværende kurs på BAVA er helt ude af takt. Prøv selv at beregne andre sammenligninger. -
Ja, det var et meget interessant link fra Cupcake og spørgsmål dertil. Men hvis fyldning af de nye ordrer for Mpox flyttes til GRAM i USA, så vil det betyde mindre indtægter for Bavarian i sidste ende? (hvis de kun skal levere bulk?)
Hello! It looks like you're interested in this conversation, but you don't have an account yet.
Getting fed up of having to scroll through the same posts each visit? When you register for an account, you'll always come back to exactly where you were before, and choose to be notified of new replies (either via email, or push notification). You'll also be able to save bookmarks and upvote posts to show your appreciation to other community members.
With your input, this post could be even better 💗
Tilmeld Log ind