Bavarian Nordic — Februar 2025
-
@bavainvestor, er du sikker på at det bliver et nulresultat ? Det lyder umiddelbart som en voldsom reduktion.Tager du 2025 og piller 1 mia af omsætningen, med en margin på 30%, vil du da kun gå 300 mio ned i resultat. Og dermed formentlig stadig et resultat på 500-700 mio kr. (før skat), om end, flere af deres tiltag med forbedret bundlinie ikke er slået igennem deres 2025 forecast.
-
Margin er 50% på marginalomsætningen. Det kan du fx se i deres guidance for 2025
. -
Dvs EBITDA på ca 1 mia. kr. næste år hvis deres langsigtede målsætning på pp opfyldes. Heri er indregnet pæn vækst på rejsevacciner. Dvs. 800m efter skat og hvis pp ender langt under 1,5-2 mia er vi hurtigt på 0
-
Jeg er ikke enig i at deres guidance for 2025 er et ekstra ordinært godt år. De guider ikke speciel god vækst på rejse, deres margin guider de ens, på trods af engangsgevinster, cost cut og effektivisering. Jeg mener, at deres 2025 guidance er alt alt for konservativ. Vi ligger ca. 1 mia over i guidance på PP, det betegner jeg ikke som et ekstraordinært godt år. kun et godt år. I øvrigt er jeg ikke enig i marginal margin. De store ordre (ekstraord.), er dem som gives mest rabat på.
-
50% magin på marginalomsætningen er ikke særlig prangende og netop udtryk for lavere priser. Husk på, at det jo bare er variable omkostninger. Omkostninger til administration, r&d, produktionsapparat osv ligger i indtjeningsmargin på den øvrige omsætning. BNs guidance er 500m højere EBITDA hvis de når 1 mia. ekstra i omsætning. Det må da blive 50%.
-
-
Meget skuffende udvikling i dag. Jeg tror der sad mange og ventede på en vej ud - efter at været gået ind i 170 efter guidanceudmeldingen i håbet om et hurtigt rebound dengang. Tænker der hurtigt sker et salg af voucher og så bør vi da i det mindste få de 7kr i stigning
-
Det er langt fra sikkert. Som du indikere, er der mange som leder efter exit, på trods af en lav prissætning. Man skal bare se at få solgt voucheren og få brugt pengene på opkøb. Det ville være stærkt. Vi må bare erkende, at metaltrætheden er enorm blandt investorerne, og det får ikke kursen til at stige.
-
OVERBLIK: Disse selskaber er shortet på det danske aktiemarked https://proinvestor.com/investornyt/1279561/overblik-disse-selskaber-er-shortet-pa-det-danske-aktiemarked
-
Hvis Trump gør alvor af 25% told på medicin fra april, så bliver det spændende hvad der sker med de udskudte ordrer til USA på op mod 1,5 mia. kr. Betaler USA blot 0,4 mia. kr. mere eller hænger BN på den regning? Vi kan håbe, at BN har fået lov til at levere noget af det udskudte i 1. kvartal.
-
European Health and Digital Executive Agency (HaDEA): EU4Health udbud for at fremskynde adgangen til og/eller optagelsen af innovative Mpox-vacciner - Formålet med dette udbud vil være at styrke den videnskabelige evidens for immuniteten fra den modificerede Vaccinia Ankara virus-Bavarian Nordic (MVA-BN) vaccine, med særlig vægt på behovet for og optimal timing af boosterdoser.https://hadea.ec.europa.eu/news/prior-information-notice-eu4health-call-tenders-speed-access-andor-uptake-innovative-m
-
Hvordan ser fremtiden ud for forsvarsaktierne i en tid med mulige milliardinvesteringer i mange lande? Hør også om Genmabs kommende og vigtige afgørelse, kollapset i Bavarian Nordic samt meget andet i afsnit 262 af Investeringspodcasten. https://proinvestor.com/boards/124824
-
De vil have bekræftet, at immuniteten fortsat gælder hvis de opdeler en dosis i flere (5) ved intradermal vaccination. Det har tidligere forsøg bekræftet og det vil vel betyde, at markedet for vaccinen skrumper - i hvert fald i nødssituationer
-
Altså selskabet har forandret sig markant i de sidste 3 år, så en ny (og væsentligt lavere lønnet) CEO ville måske være på sin plads. Men også bestyrelsen burde kigge sig selv i øjnene, og se om de passer til selskabet. Hvis de stadig mener at der skal de store incitamentsaflønninger til, når aktionærerne mere eller mindre ikke har fået et afkast.
-
Putin har været igang med at opbygge sin kapacitet for biologiske våben så både USA og EU må se på beredskabet imod small pot igen.
-
Interessant artikel i - for en gangs skyld - BT:https://www.bt.dk/sundhed/forskere-advarer-frygter-oeget-spredning-af-mpox
Hello! It looks like you're interested in this conversation, but you don't have an account yet.
Getting fed up of having to scroll through the same posts each visit? When you register for an account, you'll always come back to exactly where you were before, and choose to be notified of new replies (either via email, or push notification). You'll also be able to save bookmarks and upvote posts to show your appreciation to other community members.
With your input, this post could be even better 💗
Tilmeld Log ind