Biotek-snakken — November 2019

[lahn1]

MINERAL OIL DONE DEAL
FROM FDA BRIEFING DOCUMENT https://investorshub.advfn.com/boards/read_msg.aspx?message_id=152220782

[Kænned]

Jeg vil gerne tilføje en biotek vækstaktie til min portefølje, men er druknet i alle de forskellige selskaber der diskuteres her, med HALO, Veloxis, Zymeworks, Oncology osv. Jeg søger en aktie, ikke en lotteriseddel, så noget der helst kan stå for sig selv i 3-5 år og bare tikke afsted. Kan i hjælpe med hvilke aktier jeg skal grave mig dybere ned i?

[Solsen]

Jeg mener HALO er interessant. Det har taget det meste af risikoen ud og er på vej til at blive overskudsgivende på royaltyindtægter. ENHANZE er deres fremtid. Hjælpestof til at ændre indgivelse af drugs fra iv til sc - intravenøst ctr subcutan sprøjte. Darzalex er et godt eksempel med reduktion af indgivelsestiden fra 6-8 timer til 5 min. 5 års tidshorisont er ok.

[Solsen]

De aflægger regnskab i dag med cc. Så god mulighed for opdatering.

[Mcjean]

Enig, ellers kan du vælge en sværvægter og der er 2 der springer i øjnene: J&J, NOVO er biotek med de seneste megablockbustere på vej via Darzalex og Novo's seneste middel som er et rent vidunderdrug Ozempic. Glem ikke Genmab som jo er skaberen af Darzalex, den vil også stige de nætse 5 år i takt med øget markedsandele.

[Zinkler]

Ronin: Tror at OV går en hård tid i møde. Der bliver først sendt ind midt 2020. Evt godkendelse kommer så først i 21? Har de penge til at holde biksen kørende eller kommer der emmisioner?

[Cirrus]

Kan se at HALO handles både i Frankfurt og i US. Hvad er at foretrække eller er det ligegyldigt?

[lahn1]

Cirrus - køb i US

[Solsen]

https://s21.q4cdn.com/250105458/files/doc_financials/2019/q3/2019-Q3-Earnings-Presentation-November-12-FINAL.pdf Pdf fra gårdsdagens HALO earnings

[Solsen]

Jeg tror, at de inden for kort tid vil prøve at købe for alle $550 mln egne aktier, som bestyrelsen har godkendt.

[Solsen]

Der er endnu ikke tilbagekøbt aktier. Men ca 20 % vil blive tilbagekøbt over de næste par år. Sikkert virker det, at $200 mln hurtigt bliver sat til køb.

[Solsen]

Gårdsdagens CC ovenpå Q3 findes her https://www.halozyme.com/investors/default.aspx

[Solsen]

Jeg vurderer, at de tjener mindst $1bn i perioden 20-22 og dermed vil knapt halvdelen af det man giver for HALO i dag være tjent hjem. Et par år til og det hele er genvundet via indtjening. Indtjening leveres tilbage til aktionærerne gennem tilbagekøbsprogrammer til at starte med. Dvs ingen skatteindholdelse i US.

[Solsen]

En simpel forretningsmodel.

[Solsen]

P/E på gns 20-22 earnings er under 10. På 27 prognosen 2-3.

[Mcjean]

Spændende, må købe lidt for frie midler, kan ikke købe til pensionen før det nye år;-( Jo så skal jeg oprette flere pensionsdepoter og det gidder jæ ikke, stoler ikke på staten.

[Solsen]

Jeg begyndte i dag at købe i det frie depot. De 20% i pensionen stoppede ludomanien.

[Zinkler]

Har kigger en del Halo. Er Enhanze FDA godkendt? Hvis ikke, hvad er status? Kan ikke finde det nogen steder. Kan se at Herceptin Hylecta er godkendt.

[Jazzz]

Redeye
analyse på Saniona denne morgen; basecase kurs 95.. Bull 155. Bear 15.. nuværende kurs er 28.

[lahn1]

Zinkler - Enhanze har været godkendt i mange år og bruges som en drug delivery technology sammen med andre præparater. Enhanze bruges indtil videre i 3 godkendte præparater. Læs nogle af deres præsentationer her. https://www.halozyme.com/investors/default.aspx